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72亿“乌龙指”:光大证券自营要赚43年

8月16日15时,上交所的一纸公告或宣告了光大证券自营部门的“死刑”。上交所公告称:今日交易系统运行正常,已达成的交易将进入正常清算交收环节。

这也就意味着,光大证券的违规下单指令将进入正常清算环节,这样一来,光大证券的自营部门将会因为一个错误的指令,直接使整个自营部门,甚至光大证券遭受灭顶之灾。

业内传闻,光大证券自查报告已上交证监会,8月16日上午的乌龙事件下单230亿,成交72亿,涉及150多只股票。但如果按业内人士推测说是申购中国重工过程中的操作错误,那么仅为了完成中国重工的配置,光大证券就需要花费133.8亿元的资金。

在具体的操作过程中,有消息人士指出,交易所已联系上光大证券,是光大系统问题,他们技术人员在查,但还没查出原因。 50ETF股票被打涨停,有业内人士分析可能是,光大证券计划通过申购50ETF换停牌的中国重工。

而操作失误的部门,据消息人士透露,是由于光大证券自营的策略投资部门,在下单的时候,将一个原本是3000万股中国重工的下单指令,最终变成了3000万手(30亿股)。

单纯从需要置换的中国重工来看,要完成3000万股(按照中国重工4.46元的收盘价计算),需要1.338亿元,但由于下错了指令,直接导致需要配置的相应标的股的资金放大了100倍,整体配置的资金规模也放大了100倍,远远超过133.8亿元。

这样大的资金规模将是光大证券所难以承受的。按照海通证券3月28日研报显示,截至2012年年底,光大证券自营盘的规模为214.2亿元,按上述业内传闻,要完成这个交易所需要的资金规模高达230亿元,按光大证券自营部门2012年年底1.66亿的收入,自营部门需要干43年。 据21世纪网延伸误导下高价买入的投资者如何索赔?

因光大证券交易系统出现问题,16日A股市场上演了史上最大的“乌龙指”事件。市场短时间内发生剧烈波动,不少投资者因跟风进场而损失惨重。 “误操作”影响或延续

16日上午,A股走势在11时突然出现异动,包括14只银行股在内的71只沪深300成分股瞬间被拉升至涨停板,沪指瞬间高涨6.52%,直冲2200点。不少投资者跟风追涨,高位套牢。

午后,光大证券公告,该公司证券策略投资部门自营业务在使用其独立的套利系统时出现问题。随后,大盘迅速下跌,沪深股指反转下行、由红转绿,尾盘跌幅分别为0.64%和0.74%。

短时间内市场的剧烈波动,让不少中小投资者损失惨重。当日沪深两市成交总量猛增至逾2500亿元,除光大证券自身产生了巨大的套牢盘以外,该行情也对市场产生误导,许多投资者冲动入场、高位接盘,全天暴涨暴跌的“过山车行情”使跟风炒作的股民损失惨重。

同时,市场担忧下周光大证券要出清16日误买的现货头寸,将在下周做空市场;受其影响,其他投资者也会同时做空或者止损,可能导致股指下挫,中小散户或将再度蒙受损失。中金所盘后公布的持仓数据显示,光大证券子公司光大期货席位大幅增加7023手空单,涉及金额达48亿元,一举成为最大的股指期货空头,这进一步引发了市场担忧。监管层应尽快调查定性并处罚

光大的几十亿错误盘诱发市场“过山车”行情,让不少投资者损失惨重。一位股民在网上抱怨,当日他跟风进场,补仓8.3万元,目前仅余1.7万元,亏损比例达80%。

从历史来看,技术性操作出现失误后,由于判定是否主观违规难度极大,即便是震惊世界的“伦敦鲸”事件,目前也无明确说法。因此,投资者越发担心,此次仍是“机构出错、股民买单”。

在“乌龙指”误导下高价买入的投资者如何索赔?专家认为,此次投资者能否获赔将首先取决于证监会的调查结果及之后做出的处罚决定。

金德环表示,要根据调查得到的事实来决定是否应当赔偿。如果本次事件完全是由光大证券有意操纵市场的行为所引起的后果,则投资者的损失应当由光大证券负责赔偿;如果本事件确实是由于误操作导致,则光大证券不应该承担投资者损失。“因为资本市场投资是独立的行为,任何投资人都不应该直接依赖于别人的信息,而不假思索后进行投资。但光大证券难辞其咎,毕竟恶果是由其误操作引起,监管部门可酌情让光大证券给予一定的补偿。

上海华荣律师事务所律师认为,证监会应尽快彻查并定性本次“光大证券乌龙事件”,并尽快给出行政处罚。因为根据《证券法》,如果投资者要索赔,必须以证监会的行政处罚为依据。另外,律师建议,当证监会作出行政处罚后,光大证券可借鉴“万福生科案”中平安证券的做法,进行先行垫付赔偿。据新华社电

时隔两月后,招商证券交易系统再出故障!曾自爆:3月宕机的系统是20年前的老系统

不过,尽管如此,记者注意到,在上述通知发布之后,不少投资者仍然在一些网络平台对招商证券今天早间的此次宕机宣泄不满的情绪。

事实上,据了解,招商证券APP曾在2020年7月、今年3月出现过两次比较大的宕机事件。

2020年7月,有消息称,招商证券APP至少宕机了15分钟。今年3月14日早间,招商证券的交易系统出现了投资者无法撤单等问题。

当日午间,招商证券回应称,3月14日开盘后,公司集中交易系统所有交易委托都已实时传送至交易所系统,但是由于成交回报处理延迟,部分客户在客户端未及时收到成交回报信息,撤单交易受到影响。

此前出故障系统是20年前的老系统

交易系统作为券商经纪业务的关键入口,近年来也是行业技术更新迭代最快的领域之一。

而目前招商证券的经纪业务在业内排名居前。根据公司2021年报披露,去年,根据中国证券业协会和中国证券投资基金业协会统计,公司代理买卖证券业务净收入(含席位租赁)排名行业第3,经纪业务手续费净收入同比增长17.8%。

与此同时,去年全年,招商证券新开户数创历史新高,同比增长81.77%。截至2021年末,公司客户数约1479万户,同比增长29.07%,托管客户资产4.45万亿元,同比增长16.51%。此外,2021年招商证券APP月活排名上升至大型券商前5。

今年4月8日,招商证券举行了2021年业绩发布会上。据记者掌握的会议纪要显示,在此次发布会的问答环节,有人曾就2020年7月、今年3月公司交易系统出现的故障,向公司发出提问。

公司方面给出的答复是,“3月14号的系统故障,主要还是我们的成交回报系统比较缓慢。在当天对于客户的股票交易委托是没有影响的,但委托信息的回报比较缓慢,所以造成了投资者的一些压力和不满。理财、两融以及资讯的查询、交易都是没有受影响的。”

值得注意的是,当时公司方面还指出,“未来,我们主体的投入是会放到新一代交易系统的建设上面。因为出故障这个系统也是20年前的老的交易系统。”公司方面还表示,“未来我们会在整个安全运营、平台构建,包括我们的自主掌控各方面的能力去提升,更好地去赋能我们的财富和机构相关业务的发展。”

然而在20前A股交易还处于电话委托时代,更遑论用手机APP交易股票了。对于今日早间公司的PC与APP端均无法登陆的原因以及交易系统更新的进展,今日记者通过微信向招商证券有关人士发去了采访函。

招商证券方面给予记者的回复是,“今早招商证券交易系统部分客户登陆出现异常。目前已恢复正常。”但公司没有对采访函中的问题进行正面回应。

无独有偶,今天华西证券的APP也出现了故障。据媒体报道,今日早间,有不少投资者在社交平台发布信息称,华西证券APP出现故障,交易页面显示:“系统提示称,后台系统繁忙,请求被取消,请稍候重试”。

近几年,因为发生交易系统故障等事件被监管机构处罚的证券期货经营机构不在少数。

例如,2021年10月底,浙江证监局发布《关于对浙江同花顺网络科技有限公司采取出具警示函措施的决定》,《决定》中指出:“2021年10月28日上午,我局发现你公司‘同花顺’APP出现异常,同时在新浪微博等媒体出现舆情事件,对市场造成严重影响。你公司未立即报告上述信息系统异常情况,在我局工作人员向你公司了解相关情况后,截至当日下午3时,你公司仍未向我局报告此次信息系统异常的原因及处置情况。”

2020年3月25日,西藏证监局发布《关于对华林证券股份有限公司采取出具警示函行政监管措施的决定》,《决定》中指出:“我局在日常监管中发现你公司存在以下问题:部分互联网渠道交易系统于2019年9月16日9时44分42秒至10时42分11秒之间全部中断57分29秒,影响客户正常业务办理,未及时向我局报告。在我局9月17日17时40分进行电话督促后,你公司于9月18日向我局报送了《信息安全事件情况报告书》,存在迟报情况。”

每日经济新闻

招商证券年报:主营全线下滑,投行业务持续承压

招商证券投行业务持续承压_招商证券 佣金 查询_招商证券2022年业绩下滑

经济观察网 记者 周一帆 3月24日晚间,招商证券(600999.SH)发布2022年年度报告,实现营业收入192.19亿元,同比下降34.69%;归属于母公司股东的净利润80.72亿元,同比下降30.68%;归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润81.81亿元,同比下降29.39%。

其中,在第四季度,该公司营收39.21亿元,同比下降48.72%,归属于母公司股东的净利润为17.92亿元,同比下降43%。

对此,招商证券在年报中称,2022年资本市场受内外部多重复杂因素影响波动加大,股市震荡下行,债市风险多发,行业整体经营业绩出现下滑。在此环境下,公司去年核心业务的市场排名基本保持稳定;业务转型成效显著,收入结构持续优化,总体保持稳健经营的良好发展态势。

四大板块集体滑坡

根据财报信息,招商证券业务主要分为四个板块:财富管理和机构业务、投资银行、投资管理、投资及交易。

具体业绩上,招商证券财富管理和机构业务营收为111.03亿元,同比降低19%;投行业务营收13.86亿元,同比下降43.61%;投资管理营收11.81亿元,同比下降31.97%;投资及交易业务营收17.89亿元,同比下降67.48%;其他业务营收37.61亿元,同比下降37.59%。

招商证券在财报中解释称,财富管理和机构业务方面,2022年公司代理买卖证券业务手续费净收入同比下降较多,主要因2022年A股和H股全市场股基交易量均同比下降,虽公司A股股基市场占有率有所提升,但佣金率随市场下降;因业务规模下降,进而导致融资融券和股票质押业务利息净收入下降。

招商证券补充表示,投行业务在去年出现较大下滑,主要是因公司股权及债权类承销收入均下降;而投资管理业务营收下降主要是子公司招商资管管理资产规模以及业绩报酬下降所影响;投资及交易业务同样下滑较大,主要是因公司各主要投资业务收入均下降,其中权益类下降较多;其他业务营收下降则主要是子公司招商期货开展的大宗商品业务收入下降导致。

除此之外,Wind数据显示,截至2022年12月31日,招商证券股东户数为17.3万户,较上季度(9月30日)下降8598户,降幅为4.73%,并连续3个季度出现下降,累计降幅为9.71%。

投行业务持续承压

除2022年业绩不甚理想外,在今年的IPO市场中,招商证券投行的不佳表现也受到了广泛关注。

公开资料显示,截至3月24日,招商证券今年仍未有IPO项目保荐成功,与此相反,公司近1个月内撤回的IPO项目多达6单,已经超过去年全年数量。具体来看,撤回公司分别为重庆蓝岸科技股份有限公司、厦门东昂科技股份有限公司、珠海博雅科技股份有限公司、成都锐成芯微科技股份有限公司、上海晶宇环境工程股份有限公司、深圳易科声光科技股份有限公司。

根据相关要求,监管将针对存在较多撤回或被否项目的公司投行业务展开现场督导。对此,有业内观点认为,此次招商证券的密集“撤单”,也将对公司未来投行业务的开展带来更大压力。

实际上,招商证券在2022年就因投行业务合规问题收到不少处罚:去年4月,公司保代葛麒、王志鹏受到处罚,涉及项目正是遭到现场检查的山东泰鹏环保材料股份有限公司;去年8月,

公司又因作为中安科股份有限公司的独立财务顾问业务期间违法违规,而受到证监会立案。

除此之外,在2022年上市被否的大丰农商行同样是由招商证券保荐,该公司也是A股历史上首家被否的银行IPO项目。

而正因去年屡吃“罚单”,今年2月初,在中证协发布的2022年证券公司财务顾问业务执业质量评价结果中,招商证券被评为C类。

对于未来公司投行业务的开展,招商证券在年报中表示,公司将坚持质量导向,做好质量管控,进一步加强执业质量管理的制度建设,完善全过程管控机制,以过程控制保障质量结果,并积极把握注册制机遇,全面拓宽项目与收入来源。